Browsing by Author "Özkan, İbrahim"

Now showing 1 - 2 of 2

Citation - WoS: 3
Citation - Scopus: 3
Correlation Meets Causality: a Holistic Measure of Financial Contagion
(Academic Press inc Elsevier Science, 2024) Atasoy, Burak Sencer; Ozkan, Brahim; Özkan, İbrahim
This study introduces a new measure of financial contagion. We argue that a rapid increase in correlations between two series is necessary but not sufficient for contagion to occur, and develop a contagion test that combines dynamic conditional correlations with time-varying Granger causality. We empirically illustrate our new approach using systemic risk data covering the period 1996 - 2023. We show that there are periods when correlations increase rapidly without causality, as well as periods when causality is present but correlations do not increase. The proposed test enables data-driven detection of contagion episodes and provides a clear distinction between interconnectedness and contagion.
Demir Cevheri Fiyatlarının Modellenmesi ve Tahmini
(2024) Yalçın, Umutcan; Özkan, İbrahim
Çalışmada demir cevheri fiyatlarını etkileyen faktörler analiz edilmiştir ve demir cevheri tek değişken olarak kullanılarak haftalık fiyat tahmin modelleri oluşturulmuştur. Fiyatlar, ETS, ARIMA, XGBoosting modelleri ve bu modellerin kombine edilmesi ile elde edilen melez bir model (forecast combination) kullanılmıştır. Model parametrelerinin tahminleri, model çıktıları ve öngörüleri R programı kullanılarak elde edilmiştir. Çalışma sonunda kullanılan modeller karşılaştırılmış ve model başarıları tartışılmıştır. Çalışmanın sonuçları incelendiğinde kukla değişkenler kullanılarak çalıştırılan XGBoosting modeli diğer modellere nazaran daha güçlü sonuçlar sunmuştur. Anahtar Kelimeler: Demir cevheri, Fiyat tahmini, Tahmin modelleri, ETS, ARIMA, XGBoosting